افت معاملات آتی وال‌استریت؛ بازارهای مالی در انتظار داده‌های فدرال رزرو

به گزارش اقتصاد آنلاین به نقل از بلومبرگ، معاملات آتی شاخص‌های سهام آمریکا کاهش یافت؛ موضوعی که نشان می‌دهد روند نزولی چند هفته‌ای سهام فناوری ممکن است همچنان ادامه داشته باشد، همزمان با آنکه سرمایه‌گذاران وال‌استریت روز سه‌شنبه پس از تعطیلات به بازار بازمی‌گردند. اوراق خزانه اندکی رشد کرد و فلزات گرانبها کاهش یافت.

قرارداد‌های مربوط به شاخص اس‌اندپی ۵۰۰ معادل ۰.۴۵ درصد کاهش یافت و قرارداد‌های شاخص نزدک ۱۰۰ با افت ۰.۸ درصدی روبه‌رو شد. معامله‌گران آمریکایی پس از تعطیلات «روز رؤسای‌جمهور» در روز دوشنبه به بازار بازمی‌گردند. سهام اروپا نیز برای شروعی ضعیف آماده می‌شد، در حالی که پوند پس از افزایش نرخ بیکاری بریتانیا به نزدیکی بالاترین سطح پنج‌ساله و کاهش رشد دستمزدها، ۰.۴ درصد در برابر دلار تضعیف شد.

افت بازار‌های آسیا و کاهش بازده اوراق خزانه

سهام آسیایی در معاملات کم‌حجم اندکی کاهش یافت؛ چراکه چین، هنگ‌کنگ و چندین بازار منطقه‌ای به مناسبت سال نو قمری تعطیل بودند.

در بحبوحه فضای منفی بازار، بازده اوراق خزانه ۱۰ساله آمریکا با کاهش سه واحد پایه به ۴.۰۲ درصد رسید. ین ژاپن که به‌طور سنتی در بازار‌های ریسک‌گریز به‌عنوان دارایی امن تلقی می‌شود، ۰.۴ درصد در برابر دلار تقویت شد. نفت نیز عمدتاً رشد‌های خود را حفظ کرد؛ زیرا رزمایش‌های دریایی ایران در نزدیکی یک مسیر کلیدی کشتیرانی، پیش از مذاکرات با آمریکا، ریسک ژئوپلیتیک را افزایش داد.

تیم واترر، تحلیلگر بازار در کی‌سی‌ام ترید، گفت: «چندین تعطیلی بازار و نبود محرک‌های تازه، امروز سهام را در موضع تدافعی قرار داده است.» او افزود: «معامله‌گران تحولات میان آمریکا و ایران را از طریق تیتر‌ها دنبال می‌کنند و رزمایش‌های اخیر ایران به اندازه‌ای بوده که هر نشانه‌ای از اشتهای ریسک را کمرنگ کند.»

بازگشت ریسک ژئوپلیتیک و نگرانی‌های هوش مصنوعی

تحولات خاورمیانه بار دیگر ریسک ژئوپلیتیک را در کانون توجه قرار داده است؛ در حالی که معامله‌گران همچنین چشم‌انداز کاهش نرخ بهره فدرال رزرو را پس از داده‌های تورمی روز جمعه ارزیابی می‌کنند. تغییر احساسات پیرامون هوش مصنوعی نیز به نگرانی‌ها افزوده و با ظهور آنچه «معامله هراس هوش مصنوعی» نامیده می‌شود، اثر آن فراتر از بخش فناوری گسترش یافته است.

عباس عراقچی، وزیر امور خارجه ایران، روز دوشنبه در ژنو با رئیس نهاد نظارتی هسته‌ای سازمان ملل دیدار کرد؛ دیداری که پیش از دور دوم مذاکرات هسته‌ای با آمریکا برگزار شد.

ترامپ تهدید کرده است در صورتی که جمهوری اسلامی با توافقی برای محدود کردن برنامه هسته‌ای تهران در ازای لغو تحریم‌ها موافقت نکند، این کشور را هدف حمله قرار خواهد داد. او در واکنش به سرکوب مرگبار اخیر از سوی حکومت ایران پس از اعتراضات گسترده، ناو‌های جنگی و جنگنده‌ها را در نزدیکی ایران مستقر کرده است.

چشم بازار به سخنان مقامات فدرال رزرو و داده‌های اشتغال

سرمایه‌گذارانی که در جست‌وجوی سرنخ‌هایی درباره مسیر نرخ بهره فدرال رزرو هستند، روز سه‌شنبه فرصت خواهند داشت؛ زمانی که مایکل بار، عضو هیئت‌مدیره فدرال رزرو، درباره بازار کار و هوش مصنوعی سخنرانی می‌کند و مری دالی، رئیس فدرال رزرو سان‌فرانسیسکو، درباره هوش مصنوعی و اقتصاد بحث خواهد کرد. معامله‌گران همچنین آمار اشتغال بخش خصوصی مؤسسه‌ای‌دی‌پی در روز سه‌شنبه و صورتجلسه نشست ژانویه فدرال رزرو در روز چهارشنبه را برای ارزیابی تازه‌ای از وضعیت اقتصاد دنبال خواهند کرد.

در سایر بخش‌های بازار، فلزات گرانبها کاهش یافتند و هر اونس طلای نقدی به نزدیکی ۴ هزار و ۹۰۰ دلار رسید. نقره ۲.۶ درصد و پلاتین ۱.۷ درصد سقوط کرد. بیت‌کوین نیز اندکی کاهش یافت و در حدود ۶۸ هزار و ۴۰۰ دلار معامله شد.

تحولات بازار اوراق ژاپن و استراتژی‌های مرتبط با هوش مصنوعی

در ژاپن، تقاضا در حراج اوراق قرضه دولتی پنج‌ساله برای نخستین بار از سپتامبر افزایش یافت؛ همزمان با کاهش انتظارات برای افزایش زودهنگام نرخ بهره از سوی بانک مرکزی این کشور. اوراق ژاپن در سراسر منحنی بازده رشد کرد، پس از آنکه تقاضا در یک حراج اوراق نشانه‌هایی از تثبیت نشان داد.

در همین حال، تأثیر هوش مصنوعی که در هفته‌های اخیر فشار فروش را در چندین بخش بازار سهام ایجاد کرده، همچنان مورد توجه قرار دارد.

تیمی از بانک جی‌پی مورگان چیس به رهبری میسلاو ماتیکا نسبت به سهامی که در معرض «خودخواری» ناشی از هوش مصنوعی هستند، از جمله شرکت‌های نرم‌افزاری، خدمات تجاری و رسانه‌ای، هشدار داد و توصیه به احتیاط کرد.

شرکت‌ها در حال توسعه ابزار‌هایی برای بهره‌برداری از این واگرایی هستند. گلدمن ساکس یک سبد جدید از سهام نرم‌افزاری راه‌اندازی کرده است که در موقعیت خرید شرکت‌های منتفع از پذیرش هوش مصنوعی قرار می‌گیرد و در مقابل، شرکت‌هایی را که جریان‌های کاری آنها ممکن است جایگزین شود، در موقعیت فروش قرار می‌دهد.

با گسترش اختلال ناشی از هوش مصنوعی در بازارها، بخش عمده‌ای از وضعیت به تاب‌آوری سودآوری شرکت‌ها، به‌ویژه در آمریکا، بستگی خواهد داشت.

ناتالیا لیپیخینا، رئیس راهبرد سهام منطقه اروپا، خاورمیانه و آفریقا در جی‌پی مورگان، به تلویزیون بلومبرگ گفت: «وقتی به فصل کنونی انتشار گزارش‌های مالی نگاه می‌کنید، شرکت‌ها رشد ۱۳ درصدی را نشان می‌دهند.» او افزود: «در مجموع، همین موضوع دلیل ادامه نگاه مثبت ما به شاخص اس‌اندپی است.»